Logo Международный форум «Евразийская экономическая перспектива»
На главную страницу
Новости
Информация о журнале
О главном редакторе
Подписка
Контакты
ЕВРАЗИЙСКИЙ МЕЖДУНАРОДНЫЙ НАУЧНО-АНАЛИТИЧЕСКИЙ ЖУРНАЛ English
Тематика журнала
Текущий номер
Анонс
Список номеров
Найти
Редакционный совет
Редакционная коллегия
Представи- тельства журнала
Правила направления, рецензирования и опубликования
Научные дискуссии
Семинары, конференции
 
 
 
 
Проблемы современной экономики, N 4 (44), 2012
СОЦИАЛЬНО-ЭКОНОМИЧЕСКОЕ РАЗВИТИЕ ГОСУДАРСТВ ЕВРАЗИИ
Зейналов В. З.
доцент кафедры финансов Азербайджанского государственного экономического университета,
кандидат экономических наук

Мамедов З. Ф.
профессор кафедры банковского дела Азербайджанского государственного экономического университета,
доктор экономических наук


Проблемы и перспективы развития Азербайджанско-Российского сотрудничества в финансово-банковской сфере
Работа посвящена важнейшим вопросам развития финансового взаимодействия между Азербайджаном и Россией в контексте банковской системы стран СНГ. Дается характеристика интеграционных инициатив в финансово- банковской сфере в рамках СНГ
Ключевые слова: банковская система России, банковская система Азербайджана, иностранные банки, экспансия на финансовом рынке, денежный перевод
УДК 336.71; ББК 65.5   Стр: 332 - 335

На протяжении последних лет банковские системы стран постсоветского пространства, в том числе и банковская система Азербайджана, становятся все более открытыми внешнему миру. Этому способствует общая тенденция на либерализацию валютно-финансового регулирования, снятие барьеров на пути межстранового движения капиталов и трансграничного предоставления финансовых услуг. В последнее время, особенно активны в своей экспансии на финансовом рынке Азербайджана банки и инвестиционные компании России.
Азербайджан является крупнейшим торговым партнером Российской Федерации на Южном Кавказе. В 1995–2010 годах Азербайджан обеспечивал 60% объема торговли Российской Федерации со странами Южного Кавказа. Это означает, что объем торговли с Азербайджаном превышает в 1,5 раза общую долю двух других стран региона.
Двусторонний товарооборот между странами в 2011 году достиг 2,8 млрд долл. США и сохраняет тенденцию к росту. Россия является основным партнером по общему объему импортных сделок Азербайджана, занимая первое место с долей 20,7%, и является третьей в общем объеме экспортных сделок Азербайджана — 11,3%.
На Азербайджанском рынке осуществляют свою деятельность более 500 российских компаний, в т.ч. около 200 со 100% владением российских инвесторов и свыше 300 совместных предприятий. Самые крупные из них — «Балтика-Баку» и «Лукойл — Азербайджан». Российские компании заинтересованы в принятии участия в реализации Госпрограммы социально-экономического развития регионов Азербайджана на 2009-2013 гг. и других госпроектов.
По данным Центрального банка России, в 2010 году общий оборот средств, осуществленных через системы денежных переводов между Россией и Азербайджаном, превысил 900 млн долл. США.
Азербайджан будет сохранять статус крупнейшего экономического партнера России на Южном Кавказе и в будущем. Традиции, которые заложены в торговых отношениях между двумя странами, продолжают развиваться.
Нынешний этап развития Азербайджана имеет качественно новый характер и отличается, прежде всего, нарастанием интеграции ее экономики в мировую. Все новые азербайджанские компании заявляют о своих намерениях стать глобальными и делают реальные шаги в этом отношении, приобретая новые активы за рубежом.
В 2010 году крупнейшие банки России и Азербайджана — «Сбербанк» и «Международный банк Азербайджана» подписали в Москве меморандум о взаимопонимании и сотрудничестве. Этот меморандум открывает банкам, в ближайшем будущем, новые возможности для совместной деятельности в сфере увеличения товарооборота между Азербайджаном и Россией, кредитования эффективных сфер производства, софинансирования проектов в различных отраслях, участия в инвестиционных программах и создания новых рабочих мест.
Стоит отметить, что Россия и Азербайджан сотрудничают и в рамках международных финансовых институтов. Например, можно упомянуть Черноморский банк торговли и развития, акционерами которого являются обе страны. Надеемся, что взаимное сотрудничество между азербайджанскими и российскими банками будет способствовать обмену опытом и интеграции стран на других рынках.

В Содружестве размеры банковских систем и экономик стран очень различаются. Доминирует Россия, на долю которой приходится 70% территории и половина населения СНГ. По состоянию на конец 2008 года удельный вес российских банков в совокупном объеме банковских активов стран СНГ составлял 77%, украинских банков — 10%, казахстанских — 8 %, белорусских — 2%, узбекских — 1%, азербайджанских — 0,60%, молдавских — 0,35%, грузинских — 0,34%, армянских — 0,24% и киргизских — 0,13% [1, c. 265].
На 1 января 2012 года совокупный объем активов российских банков составил 41,6 трлн руб. При этом отношение банковских активов на начало 2012 года к ВВП за 2011 год составило 76,6%, против 75,9% по итогам 2010 года.
Безусловно, в докризисный период был достигнут большой прогресс в банковской системе, и отношение активов к ВВП выросло более чем в 2 раза (отношение активов на 1 января 2001 года к ВВП 2000 года составляло всего 32,4%). Но в 2010 году фактически рост прервался, и в 2011 году тенденция не поменялась, то есть за эти два года банковский сектор не обгонял в своем развитии экономику страны, что постоянно наблюдалось в предыдущие годы [2, с.10].
По сравнению с развитыми и развивающимися странами, российский банковский сектор по уровню развития занимает далеко не первые позиции, так как в большинстве развитых стран отношение активов банков к ВВП находится на уровне 150–400%. Соотношение величины активов к ВВП в Казахстане — 95%, на Украине — 76% [3, c.241]. Таким образом, потенциал роста российской банковской системы далеко не исчерпан.
Развитие банковской системы России явно обгоняет аналогичный процесс, происходящий в других странах СНГ. Поэтому российские банки имеют опыт, который кредитным организациям остальных стран только предстоит приобрести. В последнее время экспорт банковских услуг российскими банками опирается на такие конкурентные преимущества, как более высокий уровень развития технологий, широкий спектр банковских продуктов, предлагаемых на своем рынке, и конечно, значительные финансовые ресурсы.
В банковском сегменте рынка происходят серьезные сдвиги. Если на первом этапе экспансия российских банковских структур была обусловлена, прежде всего, необходимостью обслуживания внешнеторговых и инвестиционных операций своих национальных клиентов, то в настоящее время кредитные учреждения все больше ориентируются на получение прибыли за счет кропотливой работы на внутренних финансовых рынках стран СНГ, в том числе и на розничном.
Деятельность в странах СНГ российских банков связана в основном с потребностями в банковском обслуживании их крупнейших корпоративных клиентов — российских компаний, их контрагентов, участников внешнеторговой деятельности.
В регионе присутствуют дочерние кредитные учреждения ВТБ, Альфа-банка, НРБ, Газпромбанка, Банка Москвы, Банка «Петрокоммерц», «Уралсиба», Росбанка, Номос-банка и некоторых других банков (этим объясняется присутствие КБ «Петрокоммерц» в Украине и Молдове, Банк ВТБ и «дочка» в Азербайджане «Уралсиба» — это банк «Никойл», входящий в топ-10 по активам и Газпромбанка в Белоруссии). Банки группы ВТБ в странах СНГ (Украина, Армения, Азербайджан, Казахстан и Беларусь) и Грузии обслуживали на конец года 428 тыс. физических лиц.
При этом ВТБ, второй по размеру банк в РФ (активы около 4330,2 млрд руб.), принадлежащий государству, находится, безусловно, в особом положении и обладает рядом дополнительных средств с российского и международного рынков, имеет доступ к передовым технологиям финансового рынка, большой опыт предоставления различных услуг, пользуется политической поддержкой на государственном уровне и одновременно является коммерческой структурой, способной вести независимую, агрессивную и гибкую банковскую политику. Расширение сети российских банковских учреждений с государственным участием в странах СНГ позволяет обеспечить экономические и политические интересы национального государства и бизнеса.
Стратегия внедрения ВТБ на финансовые рынки государств СНГ состоит в следующем: формирование клиентской базы из местных компаний; привлечение к обслуживанию местных торговых партнеров российских клиентов ВТБ; привлечение к обслуживанию местных предприятий путем предоставления им долговременного кредитования, включая выпуск и размещение долговых обязательств; формирование стабильной клиентской базы из числа промышленных предприятий за счет организации крупных проектов и инвестиционных программ; ориентация на крупный бизнес, агрессивная ценовая политика и значительные ресурсы ВТБ призваны нацелить дочерние банковские структуры на передел местного рынка в свою пользу.
ВТБ для выхода на розничный рынок Украины в 2005 г. приобрел банк «Мрия» из третьей десятки банковского рейтинга. Первоначально рассматривался проект, связанный с приобретением более крупного Укрсоцбанка. Однако покупка небольшого банка, имеющего необходимые лицензии, обошлась ВТБ значительно дешевле. По оценкам экспертов, сумма сделки составила 80–100 млн долл., что составляет две-три капитализации «Мрии». Рыночная цена банков на тот период составляла порядка их четырех капитализаций [4].
В 2005 г. был создан дочерний банк в Украине ЗАО «ВТБ-Украина». В 2005 г. банк завершил сделку по покупке украинского АКБ «Мрия». Рассматривается возможность инвестиций в Молдове, Казахстане, Туркмении, Узбекистане, Таджикистане.
В соответствии со стратегией развития российский ВТБ приобрел банки в Казахстане, Азербайджане и Белоруссии, т.е. открыть банки везде, где нет ВТБ в СНГ. Руководство ВТБ планирует приобрести дочерние банки в каждой стране СНГ. Банк ВТБ намечает в течение года потратить 1,5 млрд долл. на приобретение и развитие банков в странах СНГ. Эти планы в какой-то мере можно считать отправным моментом в экспансионистской политике российского банковского сектора. Авторитет у ВТБ есть, ресурсы тоже. Примечательно, что банк, изначально созданный для содействия экспортно-импортным операциям, сейчас идет в авангарде российских претензий на зарубежные розничные рынки банковских услуг (Доказательством тому служат приобретение Армсбербанка, Объединенного Грузинского и даже украинского банка «Мрия», а также намерение приобрести «Славнефтебанк» в Белоруссии)» [5, c. 43].
Вообще, как ни странно, рынок Южного Кавказа, при всех его политических и ментальных особенностях, сейчас более освоен российскими банками, чем рынок любой другой страны СНГ Из российских банков ВТБ наиболее активно наращивает свое присутствие в Южного Кавказа: В 2004 г. ВТБ купил 70% акций Армсбербанка, в январе 2005 г. — 51% Объединенного банка Грузии, а в 2009 году Группа ВТБ начала свою деятельность на рынке Азербайджана.
В марте 2004 г. ВТБ приобрел 70% акций армянского Армсбербанка (преемника армянского подразделения советского Сбербанка, имеющего в своей стране крупнейшую филиальную сеть из более чем 100 филиалов). В Армении 20 коммерческих банков; высока доля иностранного капитала — почти 50%, российского капитала — около 15%.
Факторами, способствующими инвестиционной привлекательности Армении для российских банков, являются низкий уровень конкуренции на рынке банковских услуг. Заметная доля принадлежит и ВТБ в Грузии. В 2005 г. была завершена сделка по приобретению Объединенного банка Грузии.
В Азербайджане функционируют 2 банка с участием российского капитала, в том числе ОАО Банк ВТБ (Азербайджан). Уставный капитал банка ВТБ в Азербайджане (акционерный капитал банка разделен между российской стороной — ОАО «Банк ВТБ» (51% акций), азербайджанской — ОАО «АtaHolding» (48,99%) и частным лицом (0,01%) на 15 марта 2011 года составлял 29 млн долл. США. ОАО Банк ВТБ (Азербайджан) — универсальный коммерческий банк, оказывающий широкий спектр услуг клиентам. В перечень услуг ВТБ (Азербайджан) входят и небанковские финансовые услуги — трастовые и инвестиционные, лизинг и другие услуги, которые оказываются через соответствующие дочерние компании группы ВТБ. ОАО Банк ВТБ (Азербайджан), в основном, работает с корпоративными клиентами — это крупный, средний и малый бизнес. Банк также с помощью головного банка будет участвовать в финансировании крупных проектов. На сегодняшний день банк ВТБ (Азербайджан) предлагает следующие продукты: кредиты (бизнес кредиты, авто кредиты), депозиты, срочные переводы, банковские сейфы, расчетно-кассовое обслуживание, торговое финансирование. Уставный капитал Банка на 15 марта 2010 г. составляет 23,815 млн манатов ($29,639 млн) [6].
Начал свою экспансию в регион СНГ и консервативный Сбербанк, который приобрел банки в Украине и Казахстане. В настоящее время Сбербанк работает над завершением сделки по покупке банка «НРБ-Украина» у российского Национально резервного банка.
Так, Сбербанк в 2006 г. за 100 млн долл. приобрел банк «НРБ-Украина», принадлежавший российской «Национальной резервной корпорации» (Эта сделка сталкивается с определенными трудностями из-за отсутствия решения Национального банка Украины). НРК создала этот банк в период активного сотрудничества с «Газпромом» в середине 1990-х годов. «НРБ-Украина» занимался урегулированием газовой задолженности в размере 1,4 млрд долл., переоформленной в 1995 г. в малоликвидные 12-летние облигации, которые в связи с невыполнением Украиной своих обязательств впоследствии были реструктурированы. Данные облигации НРК выкупила с дисконтом у «Газпрома».
Депозитарий Росбанка в 2005 г. стал первым российским депозитарием, открывшим счет номинального держателя в Центральных депозитариях Республики Казахстан и Республики Узбекистан.
ОАО «Российский сельскохозяйственный банк» (Россельхозбанк — 100% акций банка находится в собственности государства РФ.) стал следующим банком на азербайджанском рынке с участием российского капитала, открыв представительство в стране. Банк в будущем будет в основном заниматься кредитованием сельского хозяйства, в чём существует острая необходимость. Россельхозбанк занимает четвертое место в банковском секторе своей страны по объему активов, входит в тройку лидеров рейтинга надежности крупнейших российских банков.
Банк ЗАО «Никойл» — один из представителей банковского сектора Азербайджана с участием российского капитала в уставном фонде. Филиальная сеть банка насчитывает 17 подразделений, расположенных как в Баку, так и в регионах Азербайджана. В 2008 году в результате покупки контрольного пакета акций ИКБ «Никойл» в состав акционеров вошла компания «Топаз Инвестментс». После завершения сделки доли в акционерном капитале распределились следующим образом: «Топаз Инвестментс» — 56,3%; ЗАО «Никойл» — 28,8%; ООО «Уралсиб-Инвест» — 13,9%; ISR Holding — 1,0% [7]. Стоит отметить, что ЗАО «Никойл» — один из банков Азербайджана, который предлагает услуги Исламского банкинга.
Сегодня российский рынок банковских услуг стал столь привлекательным, а банки сопредельных государств настолько окрепли, что у них есть все необходимые стимулы и возможности для развития в России диверсифицированного бизнеса. Очевидно, что потенциал российской экономики существенно выше, чем в других странах содружества. Специфика деятельности на российском рынке контролируемых банками из стран СНГ, существенно разнятся, тем не менее, их можно классифицировать на две группы. Первая — банки, созданные для обслуживания транснациональных расчётов, в том числе связанных с межгосударственными программами, и для поддержки национальных компаний в ведении бизнеса на внутреннем российском рынке. Большинство этих банков создано в середине 90-х, когда в ситуации распада Советского Союза и необходимости восстановления утраченных хозяйственных связей со стороны экономических субъектов возник узконаправленный спрос на расчётные операции.
Ситуация коренным образом стала меняться в 2000-х годах, когда с ростом экономики и развитием рынка банковских услуг в России стала формироваться вторая группа — универсальные банки, предлагающие услуги преимущественно российским клиентам и на этом стремящиеся заработать основную прибыль. В эту группу стали переходить и некоторые банки из первой.
Развитие ритейла в России банки из СНГ предпочитают начинать не с регистрации новой кредитной организации, а с покупки готовых — с достаточно развитым и диверсифицированным бизнесом. Это оказывается оправданным и выгодным [8].
С одной стороны, они заинтересованы в приобретении бренда успешного российского банка (ценность его для них безусловна, поскольку собственный бренд обычно не имеет в России веса), а с другой — именно банки из СНГ имеют возможность наилучшим образом распорядиться клиентурой покупаемого банка.
Стоит напомнить, что все «дочки» из СНГ безболезненно прошли процедуры отбора в систему страхования вкладов, подтвердив тем самым достаточный уровень надёжности.
В свою очередь азербайджанская сторона вкладывает средства также в Российскую экономику. Правда, азербайджанские банки пока ориентируются на внутренний рынок. Лишь МБА активно наращивает присутствие в ближнем зарубежье. МБА имеет два дочерних банка — «МБА-Москва» и «МБА-Грузия», а также представительства в Лондоне и Франкфурте.
В январе 2002 г. при поддержке правительства Азербайджана в Москве открылся первый банк со 100% владением азербайджанских инвесторов в капитале — ООО «МБА-МОСКВА» (На 01.01.2012 г. активы Банка выросли до 24 641 млн рублей РФ, что на 43,8% выше показателей аналогичного периода прошлого года (17 133 млн рублей РФ). Собственный капитал Банка (по РСБУ) составил 2 111 млн рублей РФ, увеличившись на 33% по сравнению с данными первого полугодия 2011 года (1 591 млн рублей РФ), который стал первым в России банком с участием капитала из стран СНГ). Основными задачами Банка «МБА-МОСКВА» в России являются расширение географии деятельности и бизнеса группы МБА, развитие торгово-экономических взаимоотношений Азербайджана и России, обслуживание большого числа выходцев из Азербайджана, проживающих в России, а также реализация межправительственных соглашений Азербайджана и России. Главная стратегическая цель Банка «МБА-МОСКВА» — быть универсальным, динамично развивающимся банком с высокой степенью надежности, способствующим успешной деятельности своих клиентов и обеспечивающим их качественное обслуживание. У банка есть филиалы в Москве, Санкт-Петербурге и Екатеринбурге. Также планируется открытие филиала в Нижнем Новгороде. Около 20% товарооборота между Россией и Азербайджаном приходится именно на Нижний Новгород. Там сосредоточены крупнейшие предприятия в сфере машиностроения, судоходства, кораблестроения и так далее.
По итогам 2010 года ООО «МБА-МОСКВА» вошел в TOP 150 крупнейших банков России по чистым активам, кредитному портфелю, кредитам для юридических лиц. Банк «МБА-МОСКВА» является активным оператором на рынке межбанковского кредитования. Объем привлеченных средств на межбанковском рынке вырос в 2011 году на 20% и составил 12 840 млн рублей РФ. В том числе в прошедшем году была заключена клубная сделка по привлечению финансирования на сумму 1,32 млрд рублей РФ. Участниками по сделке выступили «Газпромбанк» (ОАО), ОАО «Банк-Уралсиб», ОАО «МДМ-БАНК». В 2011 году Банк осуществил более 90 тысяч денежных переводов в основном между Россией и Азербайджаном на сумму более 15 млн долларов США, более 294 тысяч евро и 390 млн рублей РФ [9].
«МБА-МОСКВА» рассчитывает на открытие филиала банка во Франкфурте, потому что сегодня товарооборот между Россией и Германией достаточно большой, есть достаточно серьезная клиентская база в этой области, и поэтому банк хочет участвовать в этих операциях и привлечь их в МБА-МОСКВА.
Россия является крупнейшим торговым партнером Азербайджана. Исторические и экономические связи, наличие единой транспортной сети и общей инфрастктрурктуры, распространение русского языка, — все это облегчает общение между нашими странами. Мы считаем, предпосылкой ускорения интеграционных процессов является дальнейшее развитие банковской системы двух стран. Тесная экономическая интеграция с Россией отвечает стратегическим интересам нашей страны.
В 2010 году крупнейшие банки России и Азербайджана — «Сбербанк» и «Международный банк Азербайджана» подписали в Москве меморандум о взаимопонимании и сотрудничестве. Этот меморандум открывает банкам, в ближайшем будущем, новые возможности для совместной деятельности в сфере увеличения товарооборота между Азербайджаном и Россией, кредитования эффективных сфер производства, софинансирования проектов в различных отраслях, участия в инвестиционных программах и создания новых рабочих мест. Стоит отметить, что Россия и Азербайджан сотрудничают и в рамках международных финансовых институтов. Например, можно упомянуть Черноморский банк торговли и развития, акционерами которого являются обе страны. Надеемся, что взаимное сотрудничество между азербайджанскими и российскими банками будет способствовать обмену опытом и интеграции стран на других рынках.
В то же время среди факторов, затрудняющих развитие интеграционных процессов, можно выделить следующие: сложившиеся различия в экономических, финансовых, институциональных системах, приведшие к различным траекториям их развития; сохраняющиеся различия в законодательстве, в том числе регулирующем банковскую сферу.
Тем не менее, отдельные тенденции развития интеграционных процессов в банковской сфере стали выдвигаться уже в первые годы попыток реинтеграции постсоветского пространства, так: появились наднациональные документы, определяющие перспективы интеграции в банковской сфере в рамках интеграционных образований, среди которых можно выделить: Концепцию экономического интеграционного развития СНГ, Конвенцию о координации деятельности государств-участников СНГ на рынке ценных бумаг, Концепцию сотрудничества и координации деятельности государств-участников СНГ в валютной сфере, Договор о таможенном Союзе и Едином экономическом пространстве, Соглашение о сотрудничестве в области организации интеграционного валютного рынка, а также отдельные модельные законы, принимаемые Межпарламентскими ассамблеями СНГ, рекомендации и предложения по гармонизации законодательств в области финансово-банковской интеграции.
Мы считаем «следовало бы подумать о создании в рамках СНГ системы взаимных преференций по открытию дочерних банковских структур и филиалов». Страны СНГ недостаточно используют свои возможности по ведению торговых операций и взаимным инвестициям, а если говорить о масштабах использования во взаимной торговле национальных валют, их доля составляет всего 20% в расчетах по товарообороту между странами союза. Необходимо думать о создании в СНГ единой платежной системы для расчетов в национальных валютах. Возможно, рост присутствия ВТБ в странах СНГ позволит ускорить создание этой системы.
Итак, предпосылкой ускорения интеграционных процессов является дальнейшее развитие банковской системы стран СНГ.
Надеемся, что взаимное сотрудничество между азербайджанскими и российскими банками будет способствовать обмену опытом и интеграции стран в другие рынки.

Ведущие государства-инвесторы в экономике Азербайджана и России
СтранаИнвесторы
АзербайджанИталия, Россия, США, Великобритания, Турция.
РоссияКипр, Нидерланды, Люксембург, Великобритания, Германия, Британские, Виргинские острова, Китай, Ирландия, Япония, Франция.
Источник: Составлено автором


Литература
1. Мамедов З. Küresel mali kriz Эliюkilerinde dцneminde Rus bankacэlэk ve reel sektör yapэsal dengesizliklerin analizi // Kriz sonrasi surecte finans sektoru-real sector iliskisi. Uluslararasi finans sempozyumu 2010. 10 Aralik 2010. TC. MU.
2. Банковская система России: тенденции прогнозы: Аналитический бюллетень - М.: РИА Новости. - С10
3. Мамедов З. Kьresel kriz sonrasэ Rusya bankacэlэk sektцrьnьn sorunlarэ ve цzellikleri // Yьkselen ekonomilerde finansman: “fэrsatlar, sorunlar ve зцzьmler”. Uluslararasi Finans Sempozyumu 2010. 21 Ekim, 2011. TC. MU.
4. Мамедов З., Зейналов В.З. Денежно-банковская система стран СНГ и Балтии: тенденции и перспективы. - Bakэ, 2008.
5. Зейналов В.З. Финансовая интеграция стран СНГ и сотрудничество между Азербайджаном - Россией в банковской сфере // Роль финансового-кредитной системы в реализации приоритетных задач развития экономики: Матер. 1-й междунар. науч. конф. 28-29 января 2008 г.: Сб. докладов. Т. II / Под. ред. В.Е. Леонтьева. - СПб: Изд-во СПбГУЭФ, 2008. С. 42-44.
6. http://ru.vtb.az/about/today/
7. http://www.nikoil.az
8. Банки СНГ: из России с любовью // Банковское дело в Москве. - 2006. - № 11.
9. http://www.ibamoscow.ru/25/616/

Вернуться к содержанию номера

Copyright © Проблемы современной экономики 2002 - 2020
ISSN 1818-3395 - печатная версия, ISSN 1818-3409 - электронная (онлайновая) версия